AGGIORNAMENTO 1 - Advent acquista il controllo del produttore di materassi Serta AOT

New York Youth Fund, 5 agosto (Reuters)-
La società di private equity ha dichiarato domenica che Advent International ha accettato di acquistare una quota di maggioranza della società madre AOT Bedding Super Holdings del produttore di materassi Serta National Bedding e Simmons.
I termini dell'accordo non sono ancora stati resi noti, ma fonti vicine alla questione hanno affermato che AOT, debito compreso, è stata valutata circa 3 miliardi di dollari.
Si prevede che l'operazione verrà completata nel quarto trimestre, il che indica un forte interesse per un'acquisizione secondaria o per la vendita di azioni da parte di una società di private equity a un'altra società.
Con il mercato delle IPO ancora volatile, il settore ha molti soldi.
Gli attuali investitori di AOT sono Ares Management LLC e il fondo pensione Ontario Teacher, che manterrà una quota di minoranza dopo la transazione.
Mantenere una quota di minoranza può avvantaggiare gli attuali proprietari, che potranno così beneficiare dell'ulteriore potenziale di crescita di AOT, consolidando al contempo una parte dei profitti inizialmente investiti sette anni fa.
Nel 2005 Ares e Ontario Teachers acquistarono National Bedding per una cifra non rivelata e cinque anni dopo aggiunsero Simmons Bedding, che avevano acquistato dopo la bancarotta degli Stati Uniti. S.
Thomas H.
Li, un socio di circa $0. 76 miliardi.
Dopo il completamento della transazione, i due produttori sono stati classificati come AOT Bedding Super Holding, una holding di nuova costituzione.
Secondo una fonte, Advent ha battuto altri offerenti di private equity come Bain Capital e Berkshire Partners nell'ultimo accordo.
Tutti hanno rifiutato di commentare il valore dell'accordo.
Le persone a conoscenza della questione hanno chiesto di restare anonime perché la questione non è stata resa pubblica.
Secondo una persona a conoscenza della questione, i proprietari di private equity cercano di vendere anziché quotarsi in borsa per trarre vantaggio dal potente mercato dei finanziamenti con leva finanziaria.
National Bedding è il maggiore licenziatario e azionista di maggioranza di Serta, con 18 stabilimenti negli Stati Uniti e due in Canada. Atlanta-
Simmons Bedding è uno dei maggiori produttori di materassi al mondo e produttore del marchio Beautyrest.
Barclays come consulente finanziario capo, Deutsche Bank Securities e Morgan
Consulente per AOT Bedding Super Holdings